量化分析

回溯測試後的必經流程:樣本外測試 Out-of-sample test

回溯測試後的必經流程:樣本外測試 Out-of-sample test
一間公司的主管或老闆,錄取一位新人時,無論他過去履歷再輝煌,還是得經過試用期才可以將人事定案下來。在市場中交易也是一樣,策略即便有漂亮的績效,也得經過「樣本外測試」(Out-of-sample test),使用歷史績效以外的數據進行對過去測試的驗證。 樣本外測試的好處: 1. 不需要實際投入資金 也就是俗稱的「空氣單」,關鍵是運用有別於回測的資料。 即便是使用歷史資料,也可以預留一段專門做樣本外測...

為什麼你要做回測?

為什麼你要做回測?
回測,回溯測試 (back test)。意指運用歷史資料,對你的策略進行測試。它有很多細節,而今天要談論的問題是, 為什麼你「必須」要回測? --- 兩千多年前有這樣一個故事: 有一個無神論者,有人拿出個畫板給他看, 上面畫了幾個信神者在禱告, 後來,在一次船難下,他們存活了下來。 這個畫板隱含的意思是, 禱告可以保護你不被淹死。 於是, 無神論者問道: 「那些禱告而後來淹死的人,他們的畫像在哪裡...

總經指標 – ISM 製造業指數 無法預測未來上漲,但可以避開未來大跌

總經指標 – ISM 製造業指數   無法預測未來上漲,但可以避開未來大跌
「你知道ISM製造業指數嗎?」 今天早上朋友丟出了這個問題, 「它的計算公式,是請採購經理人填寫問券,問題內容包含訂單、存貨、銷售狀況等等,而問券只有3個選項,上升、持平、下降。」 查了一下網路上的資料(參考資料1、參考資料2、參考資料3、參考資料4), 看來的確是如此, 「例如:銷售上升就當100分,持平當成50分,減少當成0分,它評估了幾項指標,而且收集了不同企業數百個這樣的問券,最後綜合出一...

回測績效 – 新手一定要注意的數據

回測績效 – 新手一定要注意的數據
只要是交易的回測,尤其對於剛開始的交易新手, 我建議一定要觀察一樣很重要的績效數據: "平均獲利" 計算方式如下: 平均獲利=總獲利/總交易筆數 (單位:每年) 任何數字在單獨觀察時,都沒有意義, 因此還需要將 平均獲利 相對2個數字做比較 1. 交易成本 包含手續費、交易稅、滑價等,所付出的總成本。 2. 平均交易週期(交易次數) 即一次交易平均持有多久。 持有越久,交易次數就越低, 持有越短,...