程式交易是什麼?一次看懂程式交易是如何運作(附策略範例) 2022.11.10 程式交易 「程式交易,到底在做些什麼?」 「有可能靠程式交易,一年賺20%以上嗎?」 過去有很多朋友,問了提到這些問題, 程式交易常常被很多人誤以為是一個神奇的公式或印鈔機, 一被問到這個問題,我通常這樣回答:「程式交易,就是你把自己想的交易方法叫電腦去做。」 READ MORE
曲線套入curve fitting和 過度最佳化over fitting是什麼意思? 2015.02.28 程式交易 今天市場先生要介紹 2個常被搞混的專有名詞: 1. 曲線套入 curve fitting 2. 過度最佳化 over fitting READ MORE
績效回測 – 敏感度分析 2014.10.05 量化分析 敏感度測試 → 提早避開危險如果想避開「過度最佳化」、「曲線套入」,你該怎麼做? 一般人的做法是, 「使用足夠樣本、避免過多參數、避免策略過於複雜、不過度回測、使用樣本外資料。」 「最重要的,不要過度樂觀。」 只要我們不欺騙自己,便不會進行過度最佳化與曲線套入。 這不代表這些危險就不會發生。 有些時候只是你的無心之過,例如: 1.樣本還是太少...並非真的太少,而是樣本的數據欠缺多樣性,例如使用的... READ MORE
名詞介紹:最大交易回落 Max drawdown (MDD) 2014.10.05 投資理財專有名詞 Max drawdown 指帳戶淨值從最高點的滑落程度,意義在於,從任一時間點進場可能遇到的最糟狀況。但有幾點比較容易被忽略:1.只能根據歷史得到過去的最大回檔概念,但數值本身與未來最大回檔毫無任何關係,直接用它來評估準備資金亦會過度槓桿。 2.影響MDD的要素有,持有時間長短、交易頻率、部位大小、市場波動程度、災難或特殊事件,顯然我們無法100%控制所有要素的影響程度。 3.順勢交易的最大回落常... READ MORE
交易頻率:除了勝率和賠率以外,最重要的因素 2014.10.05 交易技巧 交易頻率是績效隱藏的推手與殺手 期望值除了勝率和賠率, 還有一個重要的因素 - 交易頻率 交易頻率越高,代表單位時間內交易越多次 交易頻率有以下特性: 1. 交易頻率越高,未來總報酬將越趨近於期望值 2. 交易頻率越高,潛在的總報酬可能越高,但犯錯的傷害也可能越大 3. 交易頻率越高,單筆交易的獲利可能會降低 4. 交易頻率越高,手續費與交易成本影響提高 第一點是正向影響,樣本越大,... READ MORE