買0050好嗎?一分鐘看懂元大台灣50(0050)

最後更新:2022-05-23

台灣0050ETF

台灣50ETF(0050)全名叫做「元大寶來台灣卓越50指數股票型基金
這是一檔全台灣成交量與最大的ETF之一,
這篇文章市場先生會整理如果想投資0050ETF,你應該要知道的事:

0050 ETF / 元大台灣50 是什麼?

0050 基本資料

ETF代號0050
ETF全名
元大台灣卓越50證券投資信託基金
ETF追蹤指數臺灣50指數
ETF費用率0.43%
ETF發行時間2003/6/25
投資標的類型股票型
投資區域台灣
持股數量50
前10大持股佔比69.29%
配息有(半年配息)
官網連結點此
資料最後更新為2021.09 數據請以官網最新資訊為準
資料整理:Mr.Market市場先生

元大台灣50ETF(代號為0050,因此習慣簡稱0050)追蹤的指數是台灣50指數
0050可以簡單理解成:
一次幫你買進台灣最大的50檔股票,
包含台積電、鴻海、聯發科、台達電、富邦金等等台灣重要的企業,這些股票稱為ETF的「成分股」。

ETF又稱為股票型指數基金
意思是可以在股票券商買賣的指數型基金,比較好理解的稱呼是交易所買賣基金
如果不瞭解可先閱讀:一分鐘看懂什麼是ETF

指數型基金意思是這檔基金不做主觀判斷,而是盡可能去追蹤一個指數做操作,
追蹤指數是指根據一個特定的規則做買賣一籃子的股票,這種方式稱為被動投資,
因為管理成本比較低,所以費用會比較便宜,
報酬只跟著指數走,績效頂多跟追蹤的指數一致不會更高,但也不會低太多。

0050ETF是台灣最早,也最具代表性的一檔ETF,也是目前全台灣規模最大的ETF之一,
適合想要分散投資整個台灣市場的投資人使用。

0050ETF 內扣費用率:0.43%

0050ETF的本質還是基金的一種,
官網資料顯示2020年有經理費+保管費0.43%左右,
包含經理費 0.32% (隨規模變動) 、保管費 0.035%、與其他費用0.05%,

不過台灣通常基金月報上寫出經理費、保管費,並非內扣費用的總開支,
這些細節都會分別列出來,可以到:投信投顧公會查詢完整的費用訊息。
若不了解內扣費用,可閱讀:一張圖看懂ETF費用》ETF手續費、交易稅、內扣費用比較

下圖是投信投顧公會2020年0050的內扣費用資訊,與官網資料顯示一致,實際產生的內扣費用約0.43%。

這數字雖然跟國外某些ETF不算太低,以台股的股票型ETF來說,可以算是非常低費率的一檔ETF。
台股股票型ETF公告的內扣費用率普遍大約落在0.4%~1.0%左右。

0050內扣費用組成

0050ETF 台灣50要怎麼買?

如果要投資0050ETF,
可以直接透過股票券商下單(股票代號:0050)就可以買進。
各家券商都可以買到,例如:玉山富果永豐金證券富邦證券等等。

可閱讀:ETF要怎麼買?

假如一股0050ETF是85元,買一張股票大約85,000元,等於直接持有50間台灣最大的企業,
如果不透過ETF而是自己買這50檔的話,
先不論比例,光是50檔一檔各買1張就要將近一千萬台幣,
因此ETF是讓一般人在建立投資組合時有更多彈性的投資工具。

透過一般券商可以單張或零股買進,也可以定期定額下單。

1. 台股股票券商如何開戶?

2. 台股券商如何定期定額下單?

3. 台股券商股票開戶優惠推薦

另一個方式,可以透過基金平台買進0050ETF連結基金,
好處是可以選擇不配息的累積型基金,會有一些稅務上的優勢:

1. 0050ETF連結基金是什麼?

2. ETF連結基金怎麼買?

買0050好嗎? 長期投資0050ETF 台灣50 成效如何?

首先要了解0050ETF和一般股票最大的差異在於,
它一次持有50檔股票,因此整體波動相對會比較小。

在做任何投資判斷時,我們要先從最糟的狀況開始看,你會比較了解風險在哪裡,
以下是2種投資方式(單筆買進、定期定額),
都買在2007年金融海嘯之前股價最昂貴的地方,看看實際上會不會很糟?

買進0050長期10年的投資報酬率大約是6%左右

不同的投資開始結束時間,得到的成果一定不同,那麼6%是怎麼算的?

假設你從2007年10月當年金融海嘯的最高點(最貴的地方)買進,
雖然中間2008年立刻大賠,但只要一直持有10年,到10年後年化報酬率仍有6%,贏過許多的投資標的。

這數據告訴我們,就算一開始買貴了,長期而言0050ETF的成效還是很不錯的。

可閱讀:0050ETF如何投資才有6%?

如果從2007年最高點開始定期定額投資0050ETF,報酬率有10%

上面6%是單一筆資金投入的情況,
但如果資金是分批定期定額投入,10年年化報酬率則是可以高達10.1%,
當然這數字看起來跟現在的股價剛好在高點有關,
定期定額這種投資方法雖然不受買進時機影響,但很受賣出時機影響,
如果現在剛好是股價低點,報酬率就會低很多。

可閱讀:什麼是定期定額,如何投資報酬率有10.1%?

投資0050ETF風險:歷來最壞時會遇到約 -50%回檔

在2008年金融海嘯時,即便是0050ETF,從前高點到最低點,也遭遇了接近50%左右的回檔。

市場先生提醒這是長期投資股票市場就有可能遇到的波動,投資前必須要先意識到有這風險。

0050ETF 報酬走勢

這裡市場先生補充一個容易搞混的概念:

台灣50指數台灣50ETF是兩種不同的東西,雖然它們名字很像。

指數只是一個數字,無法被買賣 ,
例如:
加權指數就是一種把各種股票根據市值權重加總而成的數字,
方便我們用一個數字就快速了解整個市場的狀況,
類似的指數還有很多:金融指數、電子指數、S&P500指數、道瓊工業指數。

而ETF則是追蹤指數的指數型基金,可以被交易、買賣,
就等於是真正去買進持有指數的成分股。

追蹤誤差(Tracking error),就是指ETF實際淨值報酬和指數計算報酬之間的差異

以0050ETF的追蹤誤差為例,目前台灣的ETF只能查到當年的誤差,
根據元大證券官網資訊,0050ETF追蹤誤差如下圖。

從2021年初至2021/6/8,
0050ETF淨值 累積漲幅+11.18%,
同期臺灣50指數 累積漲幅 +13.59%。
ETF落後指數-2.41%,一般不可能會差到這麼多,打電話去問客服有查到原因,是因為元大前一年度的股利到隔年初才除息(從淨值扣除)的因素,除息造成誤差約2.14%,其他則是費用率因素。
所以把除息因素加回去,其實追蹤誤差很小,跟費用率(0.32%經理費+0.035%保管費)差不多。

元大台灣50追蹤誤差

0050ETF 台灣50成分股有哪些?

台灣50ETF的成分股組成,是根據市值權重分配股票

例如有2檔股票,市值是100億和10億,
那他們在成份股中的比重就會是10比1。

而台灣50是選擇市值前50大的公司,根據市值的比重決定組成,
每一季度會審核決定是否調整裡面的成分股。

台積電(2330)+鴻海(2317)佔比超過40%,會有什麼問題?

以撰文當下(2018/9/18)的權重數為例,
台積電34.6%+鴻海6.4%=合計佔台灣50總權重的41%

這背後代表的意義在於,台灣50的漲跌其實大多來自這兩間公司,
在產業上算是集中在電子業,尤其是蘋果供應鏈。

雖說ETF有分散投資的效果,而且會自動淘汰掉不好的公司,
但這一點在0050ETF上因為台積電佔比太大,
如果你想長期懶人投資0050ETF,
建議你是必須不定期關注台積電的獲利能力是否有重大改變。

元大台灣50 (0050) ETF成分股權重
證券代碼證券名稱產業分類
持股權重(%)
2330台積電半導體48.86
2454聯發科半導體4.97
2317鴻海其他電子4.54
2308台達電電子零組件2.21
2303聯電半導體2.05
2881富邦金金融1.86
1301台塑塑膠1.74
1303南亞塑膠1.66
2882國泰金金融1.56
2002中鋼鋼鐵1.55
2412中華電通信網路1.51
2891中信金金融1.41
3711日月光投控半導體1.34
2886兆豐金金融1.25
1216統一食品工業1.22
2884玉山金金融1.06
3008大立光光電1.05
2885元大金金融1.03
3034聯詠半導體1.02
1326台化塑膠1.02
2357華碩電腦及週邊設備0.95
1101台泥水泥0.9
5871中租-KY其他0.89
2379瑞昱半導體0.82
2382廣達電腦及週邊設備0.79
2327國巨電子零組件0.78
2892第一金金融0.78
5880合庫金金融0.7
6415矽力-KY半導體0.67
2207和泰車汽車工業0.63
2880華南金金融0.6
3045台灣大通信網路0.58
2887台新金金融0.54
6505台塑化油電燃氣0.52
2912統一超貿易百貨0.51
5876上海商銀金融0.51
4938和碩電腦及週邊設備0.51
1590亞德客-KY電機機械0.49
2395研華電腦及週邊設備0.47
2474可成其他電子0.45
1402遠東新紡織纖維0.43
1102亞泥水泥0.41
2801彰銀金融0.38
9910豐泰其他0.36
4904遠傳通信網路0.36
2105正新橡膠工業0.3
6669緯穎電腦及週邊設備0.27
8046南電電子零組件0.26
2408南亞科半導體0.22
2633台灣高鐵航運0.21
    整理:Mr.Market市場先生

0050ETF的成分股權重會不斷的變動,
如下圖是2018年時的成分股權重比例,至今台積電的權重已經又上升許多。

最新0050 ETF成分股 可到元大投信網站查詢

0050的產業組成:

元大台灣50 (0050) 產業組成分布
產業類型比例(%)
半導體59.5
金融保險11.7
其他電子4.18
塑膠4.09
附條件債券3.28
電子零組件2.89
航運業2.58
電腦及週邊設備2.32
通信網路2.2
存款1.75
鋼鐵1.56
其他1.46
光電1.36
水泥1.16
食品1.06
汽車0.6
貿易百貨0.5
油電燃氣0.43
電機機械0.44
紡織纖維0.37
資料更新時間:2021.06     整理:Mr.Market市場先生

這邊可以發現,0050的產業組成分佈非常集中,佔最大比例59.5%的行業為半導體類股,其次是金融保險、其他電子、塑膠、附條件債券、電子零組件、航運業。

0050與相似ETF比較

依據0050歷年以來的報酬走勢,有以下相似的台股ETF,及同樣以追蹤大盤指數為特性的美股ETF,

與0050相似ETF(台股):

元大台灣50 (0050) 相似ETF標的 (台股)

代號費用率規模
(百萬台幣)
追蹤指數
00500.43%171,141臺灣50報酬指數
0062080.34%12,962臺灣50指數
006920.35%11,138臺灣公司治理100指數
008500.62%9,425臺灣永續指數
整理:Mr.Market市場先生

006208是富邦台灣釆吉50基金,追蹤的指數和0050一樣都是近似大盤指數,費用率也是這4檔裡最低的,

00692是富邦臺灣公司治理100基金,屬於ESG系列的ETF,偏向主動選股的Smart Beta ETF,

00850是元大臺灣ESG永續ETF,有小0050的稱號,相比於其他ETF的費用率是最高的,

若以單看費用率來說,0050的0.43%介於這4檔ETF中間,但擁有171,141百萬台幣的大規模,卻是其他ETF在短時間內無法追上,相較也低於規模小易被合併或是下市的風險。

這4檔ETF雖追蹤的指數不同,但持有最大成分股都是台積電,所以在下圖可以發現這幾檔ETF走勢相當接近,

00692 ETF的走勢相當接近

與0050相似ETF(美股):

與0050相似的美股ETF,可用EWT來對照,

元大台灣50 (0050)相似ETF標的 (美股)

代號費用率規模
(百萬美金)
追蹤指數/主要特性
EWT0.59%7,555MSCI Taiwan 25/50 Index
整理:Mr.Market市場先生

由iShares公司所發行的EWT,成立於2000 年,相較於0050成立於2003 年更早了三年,

因為所追蹤指數為MSCI Taiwan 25/50 Index,也就是台股大盤指數,

以持有產業組成分佈比重最高的是資訊科技、其次是金融,而成分股權重最重的也是台積電,

所以,EWT又被稱為美股的0050。

投資0050ETF 台灣50常見的3個迷思

以下整理幾個網友常遇到的問題,談一下市場先生自己的觀點:

迷思1. 0050ETF適合穩定領存股配息嗎?

正解:0050ETF的殖利率不高,投資應該關注報酬率而不是殖利率

近幾年有流行一種觀念,就是把股票當定存,一直買不要賣,然後把現金股利當利息。

我個人對領配息的看法是:應該關注總報酬率成長,而不是關注殖利率

股票會除權息,配息只是一種分配的過程,
配的多並不代表賺的多,而且配息的現金股利還要課所得稅

即使殖利率低,
你還是可以把股票賣掉一部分當成是配息,還不用繳股利所得稅。

前面提到投資0050ETF的績效過去10年有6% (買在2007年高點這最差的位置來看,10年有6%),這是用配息再投資做計算的結果(但沒算稅),
如果你把配息拿走了沒有複利再投資,年化報酬就很大可能會再減少2%~3%。

總之0050ETF不適合領配息,
很喜歡領配息的人可以挑其他高殖利率的股票。

從2017年起,股利發放由一年一次改為一年兩次,但在計算殖利率時,還是以整年度現金股利合併計算,以下提供0050ETF自2003年成立以來的殖利率表:

元大台灣50 (0050)殖利率表
股利發放年度現金股利年均股價(元)現金殖利率(%)
20213.4
(3.05/3月+0.35/8月)
1362.5
20203.6
(2.9/3月+0.7/8月)
96.93.71
20193
(2.3/3月+0.7/8月)
833.61
20182.9
(2.2/3月+0.7/8月)
81.83.55
20172.4
(0.7/3月+1.7/8月)
78.83.05
20160.8566.31.28
2015266.33.01
20141.5563.72.43
20131.3556.22.4
20121.8552.33.54
20111.9556.63.45
20102.254.74.02
2009145.32.21
2008251.33.9
20072.5624.03
2006453.97.43
20051.8547.33.91
2004-46.4-
2003-44.5-
累計38.4--
資料來源:Goodinfo   整理:Mr.Market市場先生

迷思2. 0050ETF可以用技術分析買低賣高嗎?

正解:長期持有ETF的總績效通常比進進出出來的高

曾經聽到有網友說,
0050ETF用KD指標之類低買高賣,或是大盤6000點以下買9000點以上賣之類,

基本上我有拉數據回測驗證過,這些方法看似可以買低賣高,
但實際上會造成很多時間空手,也就是錢只有放在銀行,而且通常還是活存不是定存
因此雖然「投入資金」的報酬增加,但「總資金」的報酬率實際上是降低的
因為你避開了下跌,但也錯過了上漲…而且通常一次錯過就是一大段,另外還要多付交易成本,
以ETF這種波動很小、獲利穩定的商品來說,交易成本對獲利傷害是很大的,沒事不要亂買賣。

總之,波段進出ETF大多數情況只會讓你少賺。

0050ETF已經是指數化投資,除非你的操作策略構思很完整、成效經過驗證,
否則一般新手不建議用技術分析操作ETF。

迷思3. 大盤低檔可以買0050正2、大盤高檔可以買0050反?

正解:買0050槓桿型反向型ETF,不如自己去買台指期貨

之前有聽到好幾位網友做了一種操作,
就是大盤9000點或10000點以上,他們就分批買0050反,
有的人則是說等大盤跌下來買0050正2。

姑且不論後來大盤是漲是跌,
但實際上如果你想操作槓桿型的0050正20050反ETF
你應該去買賣台指期貨
原因是0050正2以及0050反也同樣都是買賣台指期,
而且交易成本還比自己去買貴10倍以上,

我覺得期貨沒大家想像中的恐怖,
如果你是不想買期貨的人,那你更不該買槓桿型和反向型ETF,
因為這些ETF也是拿你的錢去買期貨而已。

可閱讀:

1. 什麼是槓桿型ETF

2. 什麼是反向型ETF

3. 什麼是期貨?

市場先生後記:本文最早撰寫於2018年,當年加權指數萬點左右。如今2021年,加權指數早已漲到17000多點,回頭看當年許多人說萬點就是高檔、或是萬點就開始買0050反…其實,時間會證明許多事。

要如何查0050ETF 台灣50的股價與配息資料?

0050股價資料查詢(Yahoo finance)

0050歷年配息與殖利率資料查詢(CMoney)

如果想對ETF更了解,
市場先生有整理了一篇ETF的懶人包,
裡面有各種ETF的投資觀念教學,看完你會對ETF更加熟悉,
可閱讀:台股入門教學》ETF投資懶人包

查詢0050ETF 追蹤誤差與折溢價:

在各大ETF發行商官網都可以查詢到追蹤誤差與折溢價。

0050ETF 即時折溢價查詢

0050ETF 追蹤誤差查詢

如果不瞭解折溢價和追蹤誤差,可先閱讀:

1. ETF折溢價是什麼?

2. ETF追蹤誤差是什麼?

市場先生ETF綜合評價 – 0050ETF

(評分最高5★,最低1★,星星只代表程度高低,在分散程度上不一定代表好壞)

  • ETF費用率:0.43%費用率(管理+保管=0.355%)比台灣同類型相對低 ★★★★
  • ETF追蹤誤差:流動性佳,追蹤誤差小 ★★★★
  • ETF分散程度:以台灣來說產業有一定程度分散,但台積電占比極高 ★★★★
  • ETF重要性:投資台灣地區股票最重要的ETF之一 ★★★★★
  • 市場先生綜合評價:作為分散投資台灣時可選擇的重要ETF之一 ★★★★★

0050ETF算是台灣最早、最具代表性、最有規模、也最重要的ETF之一。

台灣除了元大以外,富邦證券也有推出追蹤臺灣50指數的ETF,兩檔ETF差異並沒有到非常顯著,都可以作為分散投資台灣股票市場的選擇。
可閱讀:006208富邦臺灣50ETF 分析評價

如果想要有比較顯著的優勢,透過0050ETF連結基金投資,因為沒有股利的所得稅,每年大約可以省下1%左右的稅,
此外基金申購的手續費也比較便宜 (基金申購0.3%、贖回無費用;股票手續費和交易稅一買一賣約0.4%~0.5%)。
可閱讀:0050ETF連結基金是什麼?

目前基金平台有ETF連結基金的申購優惠,單筆或定期定額手續費0元,連0.3%也省了(活動到2022/6/30)。
優惠可閱讀:基金開戶》買基金0手續費的開戶優惠

額外分享幾篇相關的文章:

1. 如何買進ETF?從開戶到下單全教學

2. 投資0050和0056差在哪?該怎麼選擇

3. 基金入門教學懶人包

4. 股票開戶》最新優惠開戶活動分享

最近市場先生開了一堂的「用美股ETF創造穩定現金流」教學課程,
這堂課程會從基礎入門、資料查詢到實際操作,
教你學會建立一個穩定的全球ETF投資組合,目前累積已經有將近1100位同學上課。

線上課程》美股ETF創造穩定現金流線上課程連結

加入市場先生FB社團,充實更多理財好知識

50歲之前想退休一定要懂理財,
解決投資的煩惱!


如果覺得這篇文章有幫助,
幫我按個讚,分享給更多人看到,謝謝!

上 / 下一篇文章

一般留言

  1. 我第一次買股票,第一張想放長期賺股息就好的股票,可以給我建議前三名建議買哪幾隻股票嗎?我有看台灣50,但看了您的文章說不適合,殖利率不高
    不是很懂,感謝您

  2. 您好 請問一下 (我從來沒有投資經驗)我想為退休做準備,想買ETF 0050 定期定額合適嗎?或是有其他建議。
    另外還有一個問題,我對股票或ETF完全不懂,只知道漲了才有賺,那假設我投資ETF 第一年獲利6% 第二年賠了10% …這樣漲漲跌跌的是要如何計算盈虧,看過很多類似文章..例如年報酬率??%,是每年計算一次嗎?假設每個月投資一萬,一年12萬今年報酬率5%所以今年賺了6千,我的總本金是12萬6千元,那第二年又投入12萬,等於本金有24萬6千元,第二年賠了10% 我的本金少了24600,是這樣計算盈虧嗎?
    請市場先生 慷慨解囊 感激不盡

    1. 1. 投資總報酬率要用自己的總帳戶做計算,而不是單筆投入資金
      例如帳戶有100萬,買某檔股票投入20萬賺2萬,報酬率不是10%而是2%

      2. 任何時間點都可以看報酬率(總報酬率),一個月或三個月都可以,
      考慮到時間換算成一年的”年化報酬率”只是為了方便做比較,了解成效好壞而已。

      可參考:
      https://rich01.com/return-of-investment/

  3. 你好,請問一下
    在迷失1中有提到0050ETF不適合領配息
    迷失2中說沒事不要亂買賣
    所以是建議領到股息繼續放進去做投資
    等到要退休的時候再看狀況賣掉嗎
    謝謝🙏🏻

    1. 1. 配息不是重點,是否再投資就看個人
      2. 看你的投資計劃,這沒標準答案,知道自己在做什麼就好

  4. 市場先生您好
    我大學剛畢業,目前已有固定收入
    已經做了一些功課,並打算開始定期定額0050規劃長期投資
    但最近看到一種說法,表示台積電在0050的權重過高
    造成失衡的問題,變得有點像在投資台積電
    這方面想聽聽您的看法,謝謝

    1. 先放眼全球,在回來看台灣,你的問題就會有解答。
      但如果你的視野一直都在台灣,那這個問題意義也不大,因為你也沒得選。

      目前想到的建議大概是這樣吧。

  5. 最近才開始接觸股票投資
    看了眼0050 恰好今年大跌過 可惜當時還未接觸QQ

  6. 市場先生我想請問您
    1.台灣50一張股票要買多少錢,林原澧也想要買一張股票
    2.台灣50的股票要去哪裡買,超商、手機、銀行等…買/賣方式?
    3.台灣50的股票最多可以買幾張
    4.台灣50的股票有分那些
    5.ETF 指數股票型基金,賺錢的股票型基金都告訴我?

  7. 市場先生,您好:
    我看過您之前討論到00850的文章,當時提到的費用率是0.29%,這篇則是0.62%,深入去查發現是兩年度的費用率不同,我想詢問為何費用率會差這麼多?

    1. 因為他2019年出來時,當時撰文時,找到的投信投顧公會資料不滿一年,因此0.29%不是完整的數字 (已更新那篇舊文內數字)。以2020年來說是0.62%沒錯。

發佈留言

發佈留言必須填寫的電子郵件地址不會公開。

這個網站採用 Google reCAPTCHA 保護機制,這項服務遵循 Google 隱私權政策服務條款